第一篇 國際金融基礎篇

第01章 外匯與匯率

1.1 外匯

1.2 匯率

1.3 貨幣的升值與貶值

1.4 有效匯率指數

1.5 匯率的種類

國際金融視窗 匯率變動對跨國企業的影響

國際投資焦點 有效匯率指數可以衡量幣值高低估嗎？

附錄：如何以有效匯率指數衡量幣值變化？



第02章 外匯市場與外匯交易

2.1 外匯市場的參與者與功能

2.2 即期外匯交易

2.3 遠期外匯交易

2.4 換匯交易

2.5 外匯市場交易概況

國際金融視窗 避險貨幣

國際投資焦點 有本金交割與無本金交割遠期外匯契約



第03章 國際平價條件與匯率預測（I）

3.1 供給與需求分析法

3.2 購買力平價條件

3.3 利率平價條件

國際金融視窗 原物料貨幣

國際投資焦點 高利率貨幣投資陷阱：利差交易



第04章 國際平價條件與匯率預測（II）

4.1 彈性價格貨幣分析法

4.2 僵固價格貨幣分析法

4.3 國際費雪效應

4.4 各項國際平價條件的關係

4.5 匯率預測

國際投資焦點 購買力平價理論與新臺幣匯率

國際金融視窗 匯率操縱國



第二篇 國際金融市場篇

第05章 國際貨幣市場

5.1 國際貨幣市場簡介

5.2 境外金融中心

5.3 境外通貨的創造

5.4 境外貨幣市場業務

5.5 歐洲通貨市場的利率結構與風險

國際投資焦點 石油美元

國際金融視窗 為什麼稱為歐洲美元？



第06章 國際債券市場?

6.1 國際債券市場的範疇

6.2 境外債券市場

6.3 臺灣的國際債券市場

6.4 債券的評價

6.5 國際債券的利率風險與報酬來源

6.6 國際債券市場交易慣例

國際金融視窗 點心債與寶島債

國際投資焦點 租稅天堂的黃昏

附錄：如何衡量債券的利率風險？



第07章 國際股票市場

7.1 國際股票市場的金融工具

7.2 國際股價指數

7.3 股票的評價

7.4 國際股票的發行與交易

國際投資焦點 滬港通與深港通

國際金融視窗 中國企業的海外上市之路



第08章 外匯期貨市場?

8.1 國外匯期貨的意義

8.2 外匯期貨交易制度

8.3 外匯期貨的評價與交易損益之計算

8.4 外匯期貨的交易策略

國際投資焦點 臺灣期貨交易所的匯率期貨

國際金融視窗 奈及利亞的店頭美元期貨



第09章 外匯選擇權市場

9.1 外匯選擇權的意義與功能

9.2 外匯選擇權交易制度

9.3 外匯選擇權的價格與交易損益之計算

9.4 外匯選擇權的交易策略

國際金融視窗 哥倫比亞如何使用選擇權干預外匯市場？

國際投資焦點 臺灣期貨交易所的外匯選擇權



第10章 金融交換市場

10.1 金融交換的意義

10.2 貨幣交換

10.3 換匯換利

10.4 貨幣交換與換匯換利的應用

10.5 金融交換的風險與標準化協議

國際金融視窗 中央銀行的貨幣互換協定

國際投資焦點 全球金融交換市場概況



第三篇 國際投資篇

第11章 國際資產定價

11.1 資本資產定價模型

11.2 資本資產定價模型的延伸

11.3 國際資本資產定價模型

11.4 套利定價模型

國際投資焦點 如何衡量美元無風險利率

國際金融視窗 LIBOR 時代的終結與新指標利率



第12章 國際債券投資

12.1 國際債券的報酬與風險來源

12.2 消極性債券投資管理策略

12.3 積極性債券投資管理策略

12.4 國際債券投資組合管理

國際投資焦點 養券交易

國際金融視窗 綠色債券的崛起



第13章 國際股票投資

13.1 如何進行國際股票投資分析？

13.2 總體經濟分析

13.3 全球產業分析

13.4 公司營運分析

13.5 全球風險因子與因子模型

國際金融視窗 沙國國營石油公司 Aramco 的上市之路

國際投資焦點 中國大陸 A 股「入摩」



第14章 國際投資組合

14.1 國際投資組合的預期報酬與風險

14.2 如何降低國際投資組合的匯率風險？

14.3 衡量國際投資組合的績效

國際金融視窗 ESG 投資：永續投資概念的崛起

附錄：投資組合降低投資風險的證明